Market Microstructure

รายละเอียด

Market Microstructure คืออะไร

โดย ดร. ธนโชติ บุญวรโชติ

Rectangle 7148
Market Microstructure หรือ องค์ประกอบย่อยในตลาด หมายถึง ปฏิสัมพันธ์ระหว่างองค์ประกอบต่างๆ ในตลาดทุนที่เป็นศูนย์กลางการซื้อขายต่างๆ อันได้แก่ นักลงทุนประเภทต่างๆ บริษัทหรือตัวกลางในการซื้อขายหลักทรัพย์ ผู้กำกับดูแล ซึ่งจะพบว่า การศึกษา Market Microstructure จะครอบคลุมถึงพฤติกรรมของบุคคล สิ่งแวดล้อมต่างๆ ในตลาดทุนที่มีผลต่อราคาและผลตอบแทนของการซื้อขายหลักทรัพย์ บริการการเข้าอบรมสัมมนา เพื่อพัฒนาบุคลากรของบริษํทก่อนเข้าจดทะเบียน
image 940
ประโยชน์ของการศึกษาจากข้อมูล
Market Microstructure 
จะช่วยให้นักลงทุนเข้าใจกลไกการทำงานของตลาดทุน รู้จักประเภทของนักลงทุนต่างๆ และเหตุจูงใจที่นักลงทุนเหล่านั้นใช้ในการดำเนินการซื้อขายหลักทรัพย์หรือตราสาร ความเข้าใจนี้ จะทำให้นักลงทุนสามารถวางกลยุทธ์การลงทุนที่ถูกต้อง นอกจากนั้น การเข้าใจ Market Microstructure จะทำให้ผู้กำกับดูแลกฎ กติกาการซื้อขายหลักทรัพย์ หรือตราสาร สามารถออกแบบระเบียบและรูปแบบการซื้อขายที่เหมาะสมในตลาดทุน เพื่อส่งเสริมให้การซื้อขายหลักทรัพย์หรือตราสารมีสภาพคล่องสูงและโปร่งใสเป็นธรรม
ประโยชน์ของการศึกษาจากข้อมูล Market Microstructure 
image 940
จะช่วยให้นักลงทุนเข้าใจกลไกการทำงานของตลาดทุน รู้จักประเภทของนักลงทุนต่างๆ และเหตุจูงใจที่นักลงทุนเหล่านั้นใช้ในการดำเนินการซื้อขายหลักทรัพย์หรือตราสาร ความเข้าใจนี้ จะทำให้นักลงทุนสามารถวางกลยุทธ์การลงทุนที่ถูกต้อง นอกจากนั้น การเข้าใจ Market Microstructure จะทำให้ผู้กำกับดูแลกฎ กติกาการซื้อขายหลักทรัพย์ หรือตราสาร สามารถออกแบบระเบียบและรูปแบบการซื้อขายที่เหมาะสมในตลาดทุน เพื่อส่งเสริมให้การซื้อขายหลักทรัพย์หรือตราสารมีสภาพคล่องสูงและโปร่งใสเป็นธรรม

เอกสารเพิ่มเติม

ความหมายขององค์ประกอบย่อยในตลาด (What is Market
Microstructure?)
จัดทำโดย ดร. ธนโชติ บุญวรโชติ
ความหมายขององค์ประกอบย่อยในตลาด (What is Market Microstructure?)
จัดทำโดย ดร. ธนโชติ บุญวรโชติ
Market Microstructure: What can we learn from ultra-high frequency data on the SET?
Kulpatra Sirodom
Market Microstructure: What can we learn from ultra-high frequency data on the SET?
Kulpatra Sirodom

ข้อมูล Market Microstructure ของตลาดหลักทรัพย์

ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย สนับสนุนให้เกิดการวิจัยด้านตลาดทุนเป็นวงกว้างเพื่อให้เกิดองค์ความรู้ในการพัฒนาตลาดทุนไทย โดยสายงานวางแผนกลยุทธ์องค์กรและการเงิน ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย  จะให้การสนับสนุนด้านข้อมูลเกี่ยวกับการซื้อขายหลักทรัพย์เชิงลึก ทั้งจากข้อมูลการสั่งคำสั่งซื้อขายหลักทรัพย์ (Order) และข้อมูลการจับคู่การซื้อขายหลักทรัพย์ (Deal) ซึ่งจะเป็นประโยชน์ในการเพิ่มพูนความสามารถและผลงานทางวิชาการให้แก่ผู้รับข้อมูล ตลอดจนคณาจารย์และบุคลากรของสถาบันการศึกษาที่เข้าร่วมโครงการและให้ประโยชน์เชิงข้อมูลและนโยบายต่อตลาดหลักทรัพย์ฯ 
ข้อมูล Market Microstructure
ของตลาดหลักทรัพย์

ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย สนับสนุนให้เกิดการวิจัยด้านตลาดทุนเป็นวงกว้างเพื่อให้เกิดองค์ความรู้ในการพัฒนาตลาดทุนไทย โดยสายงานวางแผนกลยุทธ์องค์กรและการเงิน ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย  จะให้การสนับสนุนด้านข้อมูลเกี่ยวกับการซื้อขายหลักทรัพย์เชิงลึก ทั้งจากข้อมูลการสั่งคำสั่งซื้อขายหลักทรัพย์ (Order) และข้อมูลการจับคู่การซื้อขายหลักทรัพย์ (Deal) ซึ่งจะเป็นประโยชน์ในการเพิ่มพูนความสามารถและผลงานทางวิชาการให้แก่ผู้รับข้อมูล ตลอดจนคณาจารย์และบุคลากรของสถาบันการศึกษาที่เข้าร่วมโครงการและให้ประโยชน์เชิงข้อมูลและนโยบายต่อตลาดหลักทรัพย์ฯ 

ปัจจุบันมีมหาวิทยาลัย 10 แห่ง ที่ทำบันทึกข้อตกลงร่วมกับตลาดหลักทรัพย์ฯ ได้แก่ 

Group 15350
Group 15349
Group 15348
Group 15347
Group 15346
image 1582
image 1584
image 1585
Group 15345
econ cu

องค์ประกอบของข้อมูล Market Microstructure

Data Dictionary ก่อนปี 2555
Data Dictionary ก่อนปี 2555
Data Dictionary สำหรับครึ่งหลังของปี 2555 เป็นต้นไป
Data Dictionary สำหรับครึ่งหลังของปี 2555 เป็นต้นไป

หมายเหตุ  Field ข้อมูลการซื้อขายตั้งแต่ครึ่งหลังของปี 2555 มีการเปลี่ยนแปลงเนื่องจากตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทยมีการเปลี่ยนแปลงระบบการซื้อขายหลักทรัพย์ ทำให้ส่งผลกระทบต่อ Field ข้อมูล Deal และ Order

ข้อมูล Market Microstructure ราย 30 นาที

ฐานข้อมูลชุดนี้เป็นการพัฒนาต่อยอดข้อมูล Market Microstructure ของตลาดหลักทรัพย์ โดยปรับข้อมูลการส่งคำสั่งซื้อขายหลักทรัพย์ (Order) และข้อมูลการจับคู่การซื้อขายหลักทรัพย์ (Deal) เป็นข้อมูลราย 30 นาที เพื่ออำนวยความสะดวกผู้วิจัยในการศึกษา โดยลดเวลาจัดการกับข้อมูลรายวันจำนวนมหาศาลด้วย

ฐานข้อมูลนี้เป็นส่วนหนึ่งของโครงการ SET Intraday Database ซึ่งเป็นโครงการภายใต้การสนับสนุนจากกองทุนส่งเสริมการพัฒนาตลาดทุน (Thailand Capital Market Development Fund: CMDF)

โครงสร้างจุลภาคตลาดหุ้น
โครงสร้างจุลภาคตลาดหุ้น

รายละเอียดเพิ่มเติม: https://sites.google.com/tbs.tu.ac.th/market-microstructure